Calculadora de CETES en México: cuánto ganas con tu inversión

Cuánto ganas con CETES

Con CETES ganas la diferencia entre el precio al que compras cada título y los 10 pesos que te paga el Gobierno Federal al vencer. Con una tasa del 6.2 % a 28 días, cada CETE cuesta $9.9520092, así que por cada 10,000 pesos ganas unos $48 en cuatro semanas, antes de impuestos.

Los CETES son deuda del Gobierno de México a corto plazo: le prestas dinero al Gobierno por 28, 91, 182 o 364 días. No pagan intereses durante el plazo. Se compran «a descuento», por debajo de su valor de 10 pesos, y al vencer recibes los 10 pesos completos por cada título. Los emite la Secretaría de Hacienda y el Banco de México los coloca en una subasta cada semana.

Cómo usar la calculadora de CETES

Este simulador de CETES solo necesita unos pocos datos:

1. Qué quieres calcular. «Cuánto gano» parte del monto; «Cuánto invertir para ganar X al mes» parte de la ganancia mensual que buscas y te dice el monto.
2. Monto que quieres invertir (o lo que quieres ganar al mes, en el modo inverso). La calculadora te dice cuántos títulos enteros compras y cuánto te sobra.
3. Plazo. 28, 91, 182 o 364 días. Los CETES de seis meses y de un año a veces se emiten con unos días menos (por ejemplo, 350): si es tu caso, escribe los días exactos en «Opciones avanzadas».
4. Tasa de rendimiento de la subasta. Es la tasa anual que se anuncia para cada plazo. Sale cada semana en la página de tasas de interés del Banco de México y en cetesdirecto, la plataforma del Gobierno para comprar CETES.

En Opciones avanzadas puedes usar la tasa de descuento en lugar de la de rendimiento, cambiar la retención de ISR, poner la tasa de una cuenta o un pagaré para comparar, renovar N veces al vencer (con la tasa que esperas en las próximas subastas) y escribir la inflación esperada para ver el rendimiento real.

Fórmula para calcular el rendimiento de los CETES

El precio de un CETE se calcula con interés simple y años de 360 días. Es la fórmula de la descripción técnica de los CETES del Banco de México:

Precio = 10 ÷ (1 + r × t ÷ 360)
Títulos = monto ÷ precio (sin decimales)
Ganancia = títulos × 10 − títulos × precio
Retención de ISR = monto pagado × tasa de retención × t ÷ 365

• r es la tasa de rendimiento anual en decimal (6.2 % es 0.062).
• t son los días del plazo.
• El precio se redondea a 7 decimales.

Si tienes la tasa de descuento (b), el precio es 10 × (1 − b × t ÷ 360). El ejemplo de Banxico: un CETE a 91 días con rendimiento de 4.39 % cuesta $9.8902485, y la calculadora da la misma cifra.

Ejemplo: 10,000 pesos en CETES a 28 días al 6.2 %

Con los valores de ejemplo de la calculadora:

Si los mismos 10,000 pesos los dejas a 364 días con la misma tasa del 6.2 %, compras 1,062 títulos a $9.4100918, pagas $9,993.52 y recibes $10,620. Ganas $626.48, y $536.78 después de la retención.

Cuánto invertir en CETES para ganar al mes

Para ganar 1,000 pesos al mes con CETES a 28 días al 6.2 %, necesitas invertir unos 222,796 pesos, después de la retención de ISR. La fórmula es:

Monto = ganancia al mes × (días ÷ 30.42) ÷ (tasa × días ÷ 360 − retención × días ÷ 365)

Los 30.42 días son un mes promedio (365 ÷ 12). Un año tiene 13 plazos de 28 días, así que cada vencimiento te da algo menos que un mes completo: si quieres 1,000 pesos en cada vencimiento, la cifra sube a unos 242,025 pesos. Lo que necesitas, con la retención del 0.90 % y retirando solo la ganancia:

Elige el modo «Cuánto invertir para ganar X al mes» y pon la tasa de la última subasta para tu cifra exacta. Si no retiras la ganancia y la reinviertes, tu dinero crece con interés compuesto.

Qué plazo de CETES te conviene

El plazo corto te da el dinero antes; el largo te asegura la tasa más tiempo. Las tasas cambian cada semana con las decisiones del Banco de México:

• 28 días. El dinero vuelve rápido y puedes reinvertirlo. Si las tasas suben, te beneficias pronto; si bajan, también lo notas pronto.
• 91 y 182 días. Un punto intermedio. Suelen pagar una tasa algo distinta a la de 28 días, según lo que el mercado espera de las tasas.
• 364 días. Fijas la tasa todo un año. Te conviene si crees que las tasas van a bajar y no vas a necesitar el dinero.

Al comprar puedes dejar una instrucción de reinversión: al vencer, cetesdirecto vuelve a comprar CETES del mismo plazo con lo que cobras. En la calculadora es el campo «Veces que renuevas al vencer»: 10,000 pesos a 28 días al 6.2 %, renovados 12 veces (364 días), terminan en $10,550.34 tras la retención. Si crees que la tasa bajará, escribe la que esperas en «Tasa que esperas al renovar». Ten en cuenta que, hasta que vencen, el dinero de los CETES queda invertido: si puedes necesitarlo cualquier día, deja esa parte en algo que puedas retirar al momento.

Compara siempre con la inflación. El rendimiento real es (1 + rendimiento tras la retención) ÷ (1 + inflación) − 1. Con esos 10,000 pesos renovados un año (5.52 % tras la retención) y una inflación del 3.8 %, el rendimiento real es del 1.66 %: ganas unos $165 en pesos de hoy. Para varios años, usa la calculadora de inflación.

Cómo pagan impuestos los CETES

Los CETES pagan ISR: al vencer te retienen un porcentaje anual del monto invertido y en la declaración anual se calcula el impuesto sobre los intereses reales. La retención la fija cada año la Ley de Ingresos de la Federación; para 2026 es del 0.90 % anual sobre el capital, en proporción a los días.

La retención es un pago provisional. En la declaración anual, el SAT calcula tus intereses reales: lo que ganaste menos lo que se comió la inflación. Ese interés real se suma a tus demás ingresos y paga ISR con tu tarifa; después se resta lo que ya te retuvieron. Puedes acabar pagando algo más o recibir saldo a favor. Si tus intereses fueron menores que la inflación, el interés real sale negativo y no pagas ISR por ellos.

Si además tienes sueldo, la calculadora de ISR te ayuda a ver en qué tramo de la tarifa estás.

Preguntas frecuentes