Curso gratis de inversión: aprende a invertir desde cero

Adrián resume lo que ha aprendido en unos 10 años invirtiendo para que te ahorres los errores que él cometió.

Adrián Sáenz plantea el problema: hay tantos activos, como acciones, ETF, criptomonedas, bonos o cuentas de intereses, que cuesta saber cuál elegir, y abundan las promesas de dinero fácil.

Su primera inversión, por qué formarte o reinvertir en tu negocio rinde más y por qué prefiere las inversiones pasivas.

Su primera inversión fueron 100 € en una plataforma de crowdfunding inmobiliario que daba en torno a un 7 u 8 % anual, menos de 1 € al mes. Ahí entendió que el dinero se gana trabajando y que invertir cobra sentido cuando ya tienes dinero. Con el ejemplo de una formación que te permite cobrar más por hora, muestra que esa rentabilidad supera con mucho a la de cualquier activo, y lo mismo ocurre al reinvertir en tu propio negocio. Solo cuando llegas a un techo tiene sentido buscar otros activos, y entre ellos prefiere los pasivos, porque inversiones como un piso exigen mucho tiempo: buscar, visitar, negociar y gestionar.

La seguridad antes que la rentabilidad: inflación, cuentas de intereses, bonos y fondo de seguridad.

La regla de Adrián es dormir tranquilo y no perderlo todo en plataformas dudosas. Con un dinero ahorrado, el primer paso es combatir la inflación sin gastarlo. En las cuentas de intereses el dinero sigue disponible y genera intereses; los bonos son préstamos a un país o a una empresa que te devuelven el dinero con intereses, y los de Estados Unidos, dice, están entre los activos más seguros. Menciona Trade Republic, partner del canal, que ofrece cuenta de intereses y bonos. Sus dos premisas: que todo tu dinero genere intereses y tener un fondo de seguridad de 3, 6 o 12 meses de gastos, para no tocar tus inversiones ante un imprevisto.

Qué pone dinero en tu bolsillo, qué lo saca y por qué no hay que obsesionarse.

Un activo pone dinero en tu bolsillo, como una acción que reparte dividendos, y un pasivo lo saca, como una consola que solo genera gastos. Una casa o un coche pueden ser una cosa u otra según su uso: un piso alquilado es un activo y la casa en la que vives, un pasivo. Adrián aconseja centrarse en comprar activos, pero algunos gastos, como una buena casa, unas vacaciones o alguien que cocine por ti, pueden hacerte más productivo y ganar más, siempre que tengan sentido y puedas medirlo.

Por qué la bolsa es su inversión favorita: rentable, barata, accesible, eficiente en impuestos y pasiva.

Según Adrián, el sector complica las cosas para vender productos con comisiones altas. La bolsa ha demostrado ser rentable a largo plazo, solo tributa cuando vendes y, a diferencia de un inmueble, se gestiona desde una aplicación en cualquier parte del mundo. Avisa de que no son las películas de Wall Street ni los cursos que la venden como algo complicado. Para profundizar está el curso sobre cómo invertir en bolsa.

Las dos formas de ganar dinero con una acción y por qué Warren Buffett recomienda a los principiantes un fondo indexado.

Una acción es un trozo de una empresa. Ganas por revalorización, cuando la empresa va bien y sube en bolsa, y por dividendos, cuando reparte parte de sus beneficios. Adrián explica que intentar adivinar qué acción subirá, o cuál será la próxima Apple, es algo que intentan muchas personas, y que la gran mayoría acaba perdiendo dinero; de ahí el consejo de un fondo indexado, por ejemplo al S&P 500.

Con dibujos en la tableta, Adrián compara las comisiones y la rentabilidad histórica de los fondos de banco y los que copian un índice.

En un fondo gestionado, lo habitual en los bancos, un gestor decide qué comprar y qué vender, y cobra comisiones por ello. Un fondo indexado copia un índice, como el S&P 500, el IBEX 35 o el CAC 40 francés, y cobra menos. Como norma general, con excepciones, los indexados han sido más rentables. Según el curso, el fondo indexado al S&P 500 ha rendido históricamente en torno a un 7-8 % anual ya descontada la inflación, y uno indexado a todo el mundo, algo menos; las rentabilidades pasadas no aseguran las futuras. Para el producto en detalle está la guía de fondos indexados para principiantes.

Por qué un fondo hace crecer lo ganado, por qué empezar cuanto antes y cómo funciona el DCA.

Una máquina de minería que te da 10 al año genera siempre lo mismo: no hay interés compuesto. Un fondo que rinde un 10 % hace crecer también lo ganado, y la curva se acelera con los años. Las compras periódicas (DCA) son la estrategia que dice usar Adrián y que recomienda Warren Buffett: invertir cada mes la misma cantidad, por ejemplo 100, 200 o 300, para conseguir un precio medio y no sufrir tanto cuando cae el mercado.

Qué te protege si la plataforma quiebra y qué plataforma recomienda el curso.

En Europa, el efectivo en una plataforma regulada tiene una cobertura de hasta 100.000 €, como en un banco, y los activos que compras son tuyos; la plataforma solo es un intermediario. En una no regulada, si quiebra, puedes perderlo todo. Adrián recomienda Trade Republic, partner del canal, y explica sus condiciones en junio de 2024: planes periódicos sin comisión, inversión desde 1 € y una tarjeta que invierte una parte de lo que gastas, que según dijo ya usaban más de un millón de personas.

Por qué mantener una estrategia durante años y cómo repartía su dinero en junio de 2024.

Lo que más le ha servido, dice, es elegir una estrategia probada que encaje contigo. Su reparto, que deja claro que no es una recomendación: un 40 % en cuentas de intereses y fondos monetarios, que entonces le daban en torno a un 3-4 %, repartidos en varios países y divisas; otro 40 % en un ETF indexado al mundo de acumulación, que reinvierte los dividendos y aplaza los impuestos; y un 20 % en inversiones con más riesgo, como inmuebles, criptomonedas, relojes o coches. Lo resume con la regla 80/20: un 80 % en lo seguro y un 20 % en lo arriesgado.

Cómo gana dinero una plataforma, qué rentabilidad es normal y qué señales deben hacerte huir.

Si te hablan de un arbitraje mágico, cuidado. Con una inversión más o menos pasiva, la referencia que da Adrián es en torno a un 10 % anual, y la de los grandes inversores, alrededor de un 20 %; un 1 % diario es imposible, como demuestra con una calculadora de interés compuesto. Pide desconfiar de las rentabilidades aseguradas, salvo en cuentas de intereses, cuyo dinero viene de los tipos de interés, y de los esquemas en los que ganas por traer a otras personas. Su resumen: si algo parece una estafa, es una estafa.

Cómo se ha comportado la bolsa en las crisis y qué hacer cuando cae el mercado.

La volatilidad asusta a mucha gente. Con un gráfico de la bolsa de 1928 a 2021, en el que aparecen la Guerra Civil española o la Segunda Guerra Mundial, Adrián muestra que la bolsa cae, a veces mucho, pero que históricamente ha seguido subiendo. Ante una caída, hay quien se pone nervioso y vende barato, y quien mantiene o sigue comprando. Su consejo es buscar una estrategia que te deje dormir tranquilo y concentrarte en tu trabajo: una cartera que te genera estrés te hace menos productivo.

Por qué el apalancamiento puede hacerte perder todo y qué es pignorar un activo.

Para Adrián, el apalancamiento es de lo que más dinero ha hecho perder en la historia de la inversión. Consiste en invertir como si tuvieras más dinero del que tienes: con 100 y un apalancamiento de 10, inviertes como si tuvieras 1.000. Ganas más rápido si sube, pero pierdes igual de rápido si baja, y con apalancamientos altos una caída pequeña puede hacerte perder todo. Pignorar activos, una forma menos agresiva, es pedir un préstamo usando como garantía, por ejemplo, un ETF del S&P 500, para invertir más. Lo presenta como una estrategia avanzada, para quien tiene mucha experiencia y no para principiantes.

Por qué no seguir sin más al banquero ni a los conocidos, y el peligro de perseguir inversiones milagro.

El trabajo del banquero es vender productos: Adrián cuenta que en un banco le llegaron a ofrecer hasta coches. Escucha, haz tus números y desconfía de comisiones del 2 % solo por entrar en un fondo y de los cambios de fondo en fondo, que generan más comisiones. Con los consejos de amigos y familiares, cuidado si no se dedican a invertir. El objeto brillante es pasar la vida saltando de una inversión milagro a otra en lugar de construir tu propio proyecto. Para un plan paso a paso está el curso sobre cómo ganar dinero invirtiendo.