En resumen
- Con 10.000 y un activo que sube un 40 %, mantener deja 13.177,61 netos tras comisiones y un impuesto del 20 %.
- Hacer 100 operaciones que ganan un 0,3 % cada una deja 10.836,51 netos: 2.341,10 menos que mantener.
- Con una comisión del 0,1 % por compra o venta, esas 100 operaciones pagan 2.103,88 en comisiones, unos 21 de cada 100 que inviertes.
- Para igualar a mantener, cada operación del ejemplo tendría que ganar un 0,536 %, casi el doble del 0,3 % supuesto.
¿Qué deja más, mantener una cripto o hacer trading?
Depende de cuánto gane cada operación y de cuántas hagas, porque cada compra y cada venta paga comisión. Esta calculadora compara las dos vías con tu dinero, tu comisión y tu impuesto, y te dice cuánto te queda neto en cada una.
Mantener (en inglés, HODL) es comprar una vez y vender al final. El trading es comprar y vender muchas veces. Una criptomoneda es, según la SEC de EE. UU., un activo digital que se registra en una cadena de bloques. Las comisiones dependen de cada plataforma.
Cómo usar la calculadora
- Dinero que inviertes: el capital con el que empiezas.
- Variación del precio si mantienes: cuánto sube o baja el precio en todo el periodo. Un 40 % significa que 100 pasan a valer 140.
- Operaciones de trading: cuántas compras con su venta haces. Cada una cuenta como una.
- Ganancia bruta por operación: lo que ganas de media en cada una, antes de comisiones.
- Comisión por compra o venta: el porcentaje que te cobran cada vez.
- Opciones avanzadas: el deslizamiento (la diferencia entre el precio que ves y el que obtienes) y el impuesto sobre la ganancia, que depende de tu país.
Fórmula
mantener = capital × (1 − comisión)² × (1 + subida) cada operación de trading = × (1 + ganancia) × (1 − comisión)² impuesto = (final − capital) × tipo, solo si hay ganancia neto = final − impuesto
Al mantener, la comisión se paga dos veces en total. En el trading, dos veces por operación, y se reinvierte todo.
Ejemplo con 10.000
Inviertes 10.000. El precio sube un 40 %. En el trading haces 100 operaciones que ganan un 0,3 % cada una. La comisión es del 0,1 % por compra o venta y el impuesto, del 20 %.
| Concepto | Mantener | Trading |
|---|---|---|
| Valor final antes de impuesto | 13.972,01 | 11.045,64 |
| Comisiones pagadas | 23,99 | 2.103,88 |
| Impuesto | 794,40 | 209,13 |
| Neto | 13.177,61 | 10.836,51 |
Mantener deja 2.341,10 más. El trading paga 2.103,88 en comisiones: unos 21 de cada 100 que inviertes.
Por qué las comisiones pesan tanto en el trading
Cada ida y vuelta paga la comisión dos veces y se repite en cada operación. Con un 0,1 % por lado, una operación pierde un 0,2 % solo en comisiones. Con 100 operaciones, el efecto se acumula sobre un capital que además va cambiando.
Por eso muchas operaciones pequeñas suelen salir peor que una sola grande, salvo que cada una gane bastante más que lo que cuesta.
Qué ganancia necesita cada operación
Para no perder por comisiones, cada ida y vuelta debe subir al menos 1 ÷ (1 − comisión)² − 1. Con una comisión del 0,1 % son 0,2003 %. Para igualar a mantener en el ejemplo, cada operación tendría que ganar un 0,536 %. La calculadora te da ambas cifras con tus datos.
Límites del cálculo
- Supone la misma ganancia en todas las operaciones. En la realidad unas ganan y otras pierden.
- El impuesto se aplica sobre el total, sin compensar pérdidas entre operaciones. Cada país tiene sus reglas.
- No incluye comisiones de red ni de retirada. Para eso, mira la calculadora de comisión de red.
Para saber a qué precio has comprado de media, usa la calculadora de precio medio. Para ver el resultado de una operación concreta, la calculadora de ganancia cripto. Para sumar todos los costes, la calculadora de costes de trading y la de DCA en bitcoin.
Es una estimación con los datos que escribes, no una recomendación de comprar ni de vender.
Preguntas frecuentes
¿Qué significa HODL?
Es mantener una criptomoneda sin vender durante mucho tiempo. Nació de una errata de la palabra «hold» (mantener) y hoy se usa como nombre de la estrategia.
¿Cuántas operaciones hacen falta para que las comisiones se coman la ganancia?
Depende de lo que gane cada una. Con un 0,1 % de comisión por lado y una ganancia del 0,3 % por operación, 100 operaciones pagan 2.103,88 en comisiones sobre 10.000. Con ganancia 0, 100 operaciones convierten 10.000 en 8.186,49.
¿Cuánto debe ganar cada operación para compensar?
Al menos el doble de la comisión por lado, algo más por el efecto acumulado. Con un 0,1 %, el mínimo es 0,2003 %. Si quieres igualar a mantener con un 40 % de subida, hace falta un 0,536 % por operación.
¿Qué pasa con las comisiones si el precio de la cripto cae?
Si el precio cae un 50 % y no hay comisiones, mantener deja 5.000 de 10.000 y no pagas impuesto, porque no hay ganancia. El trading puede salir mejor o peor según lo que gane cada operación.
¿Cuál es mi tipo de impuesto?
Depende de tu país y de cuánto tiempo mantengas. Consulta a tu administración tributaria y escríbelo en opciones avanzadas. Por defecto se usa un 20 %.
¿Esta calculadora me dice qué estrategia elegir?
No. Compara dos escenarios con los datos que escribes. Los resultados reales dependen de precios que nadie conoce de antemano.