En resumen
- Con ganancias de $ 20.000.000, pérdidas de $ 6.000.000, costos de $ 1.000.000 y otras rentas de $ 80.000.000, el resultado neto es de $ 13.000.000 y pagas $ 2.832.000 de renta.
- Te quedan $ 10.168.000: de cada 100 pesos ganados con derivados, unos 22 van al impuesto.
- Sin otras rentas, esos $ 13.000.000 no pagan nada: la tarifa empieza después de 1.090 UVT, que con la UVT de $ 52.374 son $ 57.087.660.
- Los derivados sobre acciones de bolsa colombiana no pagan renta (artículo 36-1); sobre divisas, materias primas o el exterior, sí.
¿Cómo tributan las opciones y los futuros en Colombia?
Las ganancias de opciones y futuros pagan impuesto de renta cuando cierras o vence el contrato, y se suman a tus otras rentas. La tarifa es la misma tabla de las personas naturales, de 0 % a 39 %, según cuántas UVT (la unidad con la que la DIAN mide los impuestos) sumes en el año. Esta calculadora es solo para Colombia.
Según el artículo 33 del Estatuto Tributario, los ingresos, costos y gastos de un derivado no se gravan hasta que lo cierras o vence, lo que pase primero. Por eso la calculadora suma solo contratos cerrados en el año. La tarifa es la del artículo 241.
Cómo usar la calculadora
- Elige sobre qué activo operaste. Si fue sobre acciones de bolsa colombiana, no pagas renta.
- Escribe tus ganancias y tus pérdidas de contratos cerrados en el año.
- Escribe tus otras rentas gravables: lo que ya declaras en tu cédula general, después de deducciones. Si no tienes otras, escribe 0.
En Opciones avanzadas puedes poner las comisiones y cambiar el valor de la UVT. Si no sabes cuánto suman tus otras rentas, mira la calculadora de declaración de renta.
Fórmula
neta = ganancias − pérdidas − costos impuesto = tarifa(otras rentas + neta) − tarifa(otras rentas)
- Tarifa: la tabla del artículo 241, en UVT: 0 % hasta 1.090; 19 % hasta 1.700; 28 % hasta 4.100, y sigue subiendo.
- Redondeo: el impuesto se aproxima al múltiplo de mil, como en la declaración.
- Pérdida neta: el impuesto es 0 y, por prudencia, no se resta de tus otras rentas.
Ejemplo
Ganaste $ 20.000.000, perdiste $ 6.000.000 y pagaste $ 1.000.000 en comisiones. Tus otras rentas gravables son de $ 80.000.000.
| Cuenta | Valor |
|---|---|
| Resultado neto de derivados | $ 13.000.000 |
| Impuesto con derivados sumados | $ 7.185.360 |
| Impuesto sin derivados | $ 4.353.345 |
| Impuesto por derivados | $ 2.832.000 |
| Te queda | $ 10.168.000 |
De cada 100 pesos de ganancia neta, unos 22 son impuesto. Es más que el 19 % porque parte de la ganancia cae en el tramo del 28 %. Así, el impuesto no depende solo de cuánto ganas con los contratos, sino de dónde te deja esa ganancia dentro de la tabla: a quien ya tiene rentas altas, cada peso extra le cuesta más impuesto que a quien empieza desde cero.
Cuándo no pagas renta
- Derivados sobre acciones de bolsa colombiana: el artículo 36-1 dice que no son renta ni ganancia ocasional si el derivado es un valor y su subyacente son solo esas acciones, índices o fondos que las reflejan.
- Si el resultado neto es negativo: no hay impuesto por derivados.
- Si sumas menos de 1.090 UVT: con la UVT de 2026 ($ 52.374), son $ 57.087.660 entre todas tus rentas.
Para otras inversiones mira el impuesto por forex y CFD, la venta de acciones o la ganancia ocasional en acciones.
Preguntas frecuentes
¿Las ganancias de opciones y futuros pagan impuesto en Colombia?
Sí, salvo los derivados sobre acciones de bolsa colombiana. El resto se suma a tus otras rentas y paga con la tabla del artículo 241.
¿Cuándo se declara la ganancia de un futuro?
Cuando cierras la posición o el contrato vence. Una posición abierta a fin de año no se cuenta en esta calculadora.
¿Puedo restar las pérdidas de un año de las ganancias de otro?
Esta calculadora no lo hace. Dentro del mismo año sí se restan pérdidas y ganancias de contratos cerrados. Para otros años, confirma tu caso con un contador.
¿Qué pasa si opero con un bróker del exterior?
Si eres residente en Colombia, tu ganancia es renta igual. La calculadora usa el mismo cálculo y te pide el resultado en pesos.
¿Cuánto puedo ganar con derivados en Colombia sin pagar renta?
Hasta que todas tus rentas del año sumen 1.090 UVT, el impuesto es 0. Con la UVT de 2026, son $ 57.087.660 en total.
Es una estimación con la normativa vigente. Si tienes dudas con operaciones complejas, como contratos que cruzan de un año a otro, confirma tu caso con un contador. Tu declaración de renta manda.