En resumen
- Si descuentas una letra de 10.000 a 90 días al 6 % anual, con 0,5 % de comisión y 15 de gastos, el banco te entrega 9.785,00 y te cuesta 215,00.
- Ese anticipo equivale a una TAE del 9,21 %, aunque el tipo anunciado sea del 6 %: la comisión y los gastos encarecen el anticipo.
- Sin comisión ni gastos, una letra de 100.000 a 90 días al 6 % con año de 360 días te da 98.500; con descuento racional te darían 98.522,17.
- El mismo anticipo a 30 días cuesta una TAE del 15,11 % y a 180 días, del 7,83 %: cuanto más corto el plazo, más pesan la comisión y los gastos.
¿Cuánto te da el banco por descontar una letra o un pagaré?
El banco te da el nominal menos el descuento, la comisión y los gastos. En una letra de 10.000 que vence en 90 días, al 6 % anual, con 0,5 % de comisión y 15 de gastos, recibes 9.785,00 hoy. Los otros 215,00 se los queda el banco.
Descontar un efecto (una letra de cambio o un pagaré) es cobrarlo antes de su vencimiento. El banco te adelanta el dinero y cobra el nominal al vencimiento. A cambio retiene intereses. Esta página calcula cuánto retiene, cuánto recibes y lo que cuesta el anticipo en términos anuales.
Cómo usar la calculadora
- Importe nominal. Lo que figura en el documento.
- Días hasta el vencimiento. Cuenta desde hoy hasta la fecha de vencimiento.
- Tipo de descuento anual. El porcentaje anual que te aplica el banco.
- Comisión. Un porcentaje sobre el nominal, que se cobra una vez. Pon 0 si no hay.
- Gastos fijos. Un importe por efecto, como correo o timbre. Pon 0 si no hay.
En Opciones avanzadas eliges 360 o 365 días para el año. Los bancos suelen usar 360, el año comercial.
Fórmula del descuento comercial y de la TAE
El descuento comercial aplica el interés simple sobre el nominal (no sobre lo que recibes). La fuente es el manual de matemáticas financieras de la EOI.
Descuento = N × r × (días ÷ base) Efectivo = N − descuento − N × comisión − gastos i = (N − efectivo) ÷ efectivo TAE = (1 + i)^(365 ÷ días) − 1
- N es el nominal y r el tipo anual en tanto por uno.
- base es 360 o 365 días.
- i es el interés del periodo sobre lo que recibes realmente.
- La TAE lleva el coste a un año con interés compuesto, y por eso incluye comisión y gastos.
Ejemplo con los valores de la calculadora
Letra de 10.000, 90 días, tipo del 6 %, comisión del 0,5 %, gastos de 15 y año de 360 días.
| Concepto | Importe |
|---|---|
| Nominal | 10.000,00 |
| Descuento (10.000 × 6 % × 90 ÷ 360) | 150,00 |
| Comisión (0,5 %) | 50,00 |
| Gastos | 15,00 |
| Efectivo que recibes | 9.785,00 |
El coste es 215,00 sobre 9.785,00: un 2,20 % en 90 días. En un año eso es una TAE del 9,21 %. En tasa anual simple sería el 8,79 %.
Descuento comercial y descuento racional
El descuento racional calcula los intereses sobre lo que recibes, no sobre el nominal. Con los mismos datos, y sin comisión ni gastos, recibirías 9.852,22 en lugar de 9.850,00: 2,22 más. En el ejemplo de la fuente, una letra de 100.000 a 90 días al 6 %, con año de 360 días, da 98.500 en descuento comercial y 98.522,17 en descuento racional.
Casi todos los bancos usan el descuento comercial. Por eso el tipo real que pagas es algo mayor que el anunciado: en el ejemplo, un 6 % comercial equivale a un 6,09 % racional.
Errores comunes
- Mirar solo el tipo. La comisión y los gastos suben mucho el coste, sobre todo en plazos cortos.
- Comparar solo el importe. Una letra a 30 días tiene una TAE del 15,11 %. Una a 180 días, del 7,83 %.
- Olvidar el año de 360 días. Con 365 el descuento baja un poco.
- Contar mal los días. Cuenta los que faltan para el vencimiento, no los del documento.
Son estimaciones. Tu banco puede aplicar redondeos, días de valor o impuestos propios.
Preguntas frecuentes
¿Cuánto me dan por una letra de cambio de 10.000 a 90 días?
Con un tipo del 6 %, año de 360 días y sin otros costes, te dan 9.850,00. Con comisión del 0,5 % y 15 de gastos, 9.785,00.
¿Cuál es la diferencia entre descuento de letras y de pagarés?
En el cálculo, ninguna: ambos son efectos con un nominal y un vencimiento. Cambian el documento y quién debe pagar.
¿Por qué la TAE sale más alta que el tipo?
Porque incluye la comisión y los gastos y porque pagas el interés desde el principio, sobre el nominal.
¿Qué pasa si el efecto tiene un plazo más corto?
La comisión y los gastos se reparten en menos días, así que la TAE sube. A 30 días, la del ejemplo es del 15,11 %.
¿Es lo mismo que el factoring?
Se parece: ambos adelantan cobros. Mira la calculadora de factoring si cedes facturas.
¿Puedo usar este cálculo con letras o pagarés en otra moneda?
Sí. Elige la moneda: el método es el mismo y los tipos y comisiones los fija cada banco.