En resumen
- En Estados Unidos, con una deuda de $10,000 al 7 % a 5 años y una inversión al 5 % bruto anual, pagar la deuda deja $13,228.22 netos e invertir, $12,408.55.
- La ventaja de pagar la deuda es de $819.68 ($724.47 en dólares de hoy con un 2.5 % de inflación), y la deuda cuesta $1,880.72 de intereses.
- Para que invertir compense en ese ejemplo, la inversión tendría que ganar más de un 7.95 % bruto al año; con una deuda al 3 %, bastaría un 3.47 %.
- La ganancia de una inversión a largo plazo paga un 0 %, 15 % o 20 % federal según tu ingreso; la calculadora usa un 15 % que puedes cambiar.
¿Conviene pagar la deuda o invertir?
Depende de una sola comparación: lo que rinde tu inversión después de impuestos frente al APR de tu deuda. Si rinde más, invertir gana; si rinde menos, gana pagar. Esta calculadora es solo para Estados Unidos, en dólares. Con una deuda de $10,000 al 7 % a 5 años y una inversión al 5 % bruto anual, pagar la deuda deja $819.68 más.
Pagar una deuda equivale a ganar su APR sin riesgo. Invertir puede rendir más o menos, y la ganancia paga impuestos. Aquí ves las dos opciones con las mismas reglas y el punto exacto de empate.
Cómo se compara
Las dos rutas parten del mismo dinero y acaban sin deuda:
- Pagar la deuda: liquidas el saldo hoy. Te libras de la cuota y la destinas cada mes a invertir.
- Invertir: pones el dinero a trabajar hoy y sigues pagando la cuota con tus ingresos hasta el último mes.
Al final del plazo se descuenta el impuesto de la ganancia en cada ruta. Lo que queda es tu patrimonio neto, y la diferencia entre las dos es el resultado.
Cómo usar la calculadora
- Deuda que podrías pagar hoy: lo que debes ahora. Se supone que tienes ese dinero.
- Interés de la deuda al año (APR): el que figura en tu contrato o estado de cuenta.
- Rentabilidad bruta de invertir: lo que esperas ganar al año antes de impuestos. Nadie la garantiza.
- Años que te quedan de deuda: también es el plazo de la comparación.
- Opciones avanzadas: el impuesto sobre la ganancia y la inflación que supones.
Si dudas de la rentabilidad, prueba varias cifras. El equilibrio te enseña dónde empatan las dos rutas.
Fórmula
cuota = deuda × i / (1 − (1 + i)^−n) i = APR ÷ 12, n = meses Pagar la deuda: bruto A = suma de cuota × (1 + r)^(n − k) r = rentabilidad ÷ 12 Invertir: bruto B = deuda × (1 + r)^n Neto = bruto − impuesto sobre la ganancia Ventaja = neto A − neto B
La ganancia es el bruto menos lo aportado. Las ganancias de inversiones que tienes más de un año pagan un 0 %, 15 % o 20 % de impuesto federal según tu ingreso gravable, como explica el IRS. La calculadora usa un tipo único, el 15 % por defecto, que puedes cambiar. Para calcularlo con tu ingreso, usa la calculadora de ganancias de capital.
Ejemplo
Debes $10,000, con un APR del 7 %, y te quedan 5 años. Tienes $10,000 y podrías invertirlos al 5 % bruto anual. La cuota es de $198.01 al mes y pagarás $1,880.72 de intereses.
| Concepto | Pagando la deuda | Invirtiendo |
|---|---|---|
| Dinero antes de impuestos | $13,466.02 | $12,833.59 |
| Impuestos (15 %) | $237.80 | $425.04 |
| Patrimonio neto a los 5 años | $13,228.22 | $12,408.55 |
Pagar la deuda deja $819.68, o $724.47 en dólares de hoy con una inflación del 2.5 % anual. Para que invertir empate, la inversión tendría que ganar un 7.95 % bruto al año.
Si la deuda fuera al 3 %, el resultado cambia: invertir dejaría $404.53 más y bastaría una rentabilidad del 3.47 %.
Qué más pesa en la decisión
- El riesgo. El APR de la deuda es seguro; el rendimiento de una inversión no. Si el mercado cae, pagar gana aún más.
- Tu colchón. No uses todo tu dinero: deja guardados varios meses de gastos para imprevistos.
- Penalidades por pago anticipado. Algunos contratos cobran por pagar antes de tiempo. Esta calculadora no lo incluye: revisa el tuyo. La CFPB publica guías sobre deudas y préstamos.
- Cuentas con ventajas fiscales. Si inviertes en un 401(k) o una Roth IRA, el impuesto puede ser distinto. Pon otro tipo en las opciones avanzadas. Hay límites de aportación.
- Tu tipo de deuda. Para ver la cuota de un préstamo concreto, usa la calculadora de préstamo estudiantil o de préstamo de auto.
- Impuestos de tu estado. Algunos estados gravan la ganancia y otros no. Suma su tipo al de la calculadora.
Para ver cuánto crece una inversión tras impuestos, usa el interés compuesto con impuestos.
Es una estimación para entender la decisión, no un consejo de inversión. Supone una rentabilidad fija, que en la vida real varía cada año.
Preguntas frecuentes
En Estados Unidos, ¿me conviene más pagar una deuda con APR alto o invertir?
Gana la opción con mejor resultado tras impuestos. Con un APR del 7 %, la inversión tendría que ganar un 7.95 % bruto al año para empatar, y eso no está garantizado.
¿Desde qué APR sale mejor pagar la deuda que invertir en Estados Unidos?
Lo marca la rentabilidad de equilibrio. Con una inversión al 5 % bruto, una tarjeta o préstamo al 3 % te deja invertir con ventaja, y uno al 7 % no. El cambio ocurre entre esos dos APR.
¿Qué impuesto federal paga la ganancia de una inversión en Estados Unidos?
En el ejemplo, un 15 % de la ganancia. Las de largo plazo pagan un 0 %, 15 % o 20 % federal según tu ingreso, y las de un año o menos pagan el tipo ordinario. Ahorrarte los intereses de una deuda, en cambio, no paga impuestos.
¿Puedo pagar solo una parte de mi deuda y invertir el resto?
Sí. Calcula cada parte aparte: escribe como deuda solo el importe que pagarías y mira el resultado.
¿Y si pago la deuda y me quedo sin ahorros para una emergencia?
Guarda primero un colchón. Si te quedas sin dinero tras pagar, quizá tengas que endeudarte otra vez, casi siempre a un APR más alto.
¿Sirve si vivo fuera de Estados Unidos?
No. Usa impuestos federales de Estados Unidos y dólares. En otros países, el impuesto sobre inversiones es distinto y el resultado cambiaría.